中欧稀土谈判开谈！中方态度藏玄机，这几类股最受益
欧盟急着谈稀土，中方态度亮了！10月28日外交部回应明确信号：对话可以，但想让放松出口管制？先谈公平贸易。这场谈判背后，是中国握有全球90%精炼产能的绝对话语权，更是新能源、军工等赛道的投资风向标。
谈判核心：不是“松绑”，是“规则对等”
中方的立场早已清晰：稀土出口管制是基于《出口管制法》的合规操作，覆盖开采、冶炼到磁材制造全链条技术[__LINK_ICON]，本质是维护资源安全。外交部强调“优势互补”的潜台词很明确——欧盟若想加快2000份许可证审批进度，需先停止单边限制措施，毕竟荷兰半导体管制、欧盟电动车关税等保护主义行为才是供应链的“绊脚石”。
欧盟的强硬更像“虚张声势”：号称要动用《反胁迫工具法案》，但德法等国分歧巨大，德国汽车业根本离不开中国稀土磁铁；所谓“替代供应链”远水解不了近渴，澳大利亚矿企2027年才能投产，成本还是中国的3倍多。
三大受益板块，资金已提前布局
1. 稀土开采及冶炼龙头：中国垄断全球90%精炼产能，技术和成本优势领先20年，短期管制不会放松，叠加新能源汽车、风电需求年增20%-30%，供需缺口持续扩大。北方稀土等手握开采指标的龙头，利润增长确定性强。
2. 稀土永磁及高端磁材：每辆电动车、每台风机都离不开稀土永磁体，欧盟98%的稀土磁铁依赖中国进口。中方管控核心是上游资源与技术，下游高端制造企业反而能受益于国内供应链保障，钕铁硼磁体企业订单有望提升。
3. 稀土回收板块：中国已占据全球60%的稀土回收量，回收率达90%-95%，2028年回收量或满足全球35%需求。在原生稀土管控趋严的背景下，回收企业成为填补供应缺口的关键力量，成长空间显著。
谈判结果短期难改中国稀土产业的主导地位，与其纠结“是否松绑”，不如紧盯“供需缺口+技术壁垒”双主线。毕竟全球绿色转型离不开稀土，而稀土供应链离不开中国。
